اسناد القرض أوراق مالية قابلة للتداول ويحق إصدارها من قبل الشركة المساهمة العامة أو الشركة المساهمة الخاصة أو لأي شركة من الشركات التي يجيز لها قانون الأوراق المالية إصدار هذا الاسناد ويتم طرحها وفقاً لإحكام  قانون الشركات وقانون الأوراق المالية للحصول على قرض تتعهد الشركة بموجب هذا الاسناد بسداد القرض وفوائده وفقاً لشروط الإصدار ويقصد بالأوراق المالية أي حقوق ملكية أو أي دلالات أو بيانات متعارف عليها أنها أوراق ماليه سواء كانت محلية أو أجنبية يوافق مجلس مفوضي هيئة الأوراق المالية على اعتبارها كذلك. وتشمل الأوراق المالية بصوره خاصة ( وفق أحكام المادة (3) من قانون الأوراق المالية رقم (76) لسنة 2002 ) مايلي :-

1- أسهم الشركات القابلة للتحويل والتداول.

2- اسناد القرض الصادر عن الشركات .

3- الأوراق المالية الصادرة عن الحكومة أو المؤسسات الرسمية العامة أو المؤسسات العامة أو البلديات.

4- إيصالات إيداع الأوراق المالية.

5- الأسهم والوحدات الاستثمارية في صناديق الاستثمار المشترك.

6- اسناد خيار المساهمة.

7- العقود انية التسوية أو العقود أجلة التسوية.

8- عقود خيار الشراء وعقود خيار البيع.

9- أي حق في الحصول على أي مما ذكر في البنود (1-8) أعلاه بموافقة مجلس مفوضي هيئة الأوراق المالية.

وعلى ذلك أوضح اسناد القرض ضمن أسئلة لسهولة الوضوح وهي على النحو التالي :-

1- ما هي أنواع اسناد القرض:-

* يوجد نوعين من اسناد القرض :-

أ – اسناد قرض غير قابلة  للتحويل.

ب- اسناد قرض قابلة  للتحويل.

2- ما هي شروط إصدار اسناد القرض ؟

يشترط لاصدار اسناد القرض ما يلي:-

أ- موافقة ثلثي أعضاء مجلس الإدارة على إصدار اسناد القرض وفقاً لدراسة جدوى اقتصادية    وبيان استخدام الشركة لحصيلة بيع الإصدار.

ب- إذا كان اسناد القرض قابل للتحويل فيشترط بعد موافقة ثلثي أعضاء مجلس الاداره على ذلك دعوة الهيئة العامة لاجتماع غير عادي للشركة واتخاذ القرار حيال ذلك وتعتبر موافقة الهيئة العامة على ذلك بمثابة موافقة على زيادة رأس مال الشركة المصرح به ولا يحق لمجلس الإدارة تعديل ذلك

3- أين توثق اسناد القرض ؟

توثق اسناد القرض بأسماء مالكيها وتوثق البيوع الواقعة عليها في سجلات الشركة المصدرة لها أو لدى الجهة الحافظة لهذه السجلات مثل مركز الإيداع أو الحافظ الأمين المرخص من قبل هيئة الأوراق المالية وهو الشخص الاعتباري الذي يمارس أعمال الحفظ الأمين للأوراق المالية.

4- هل اسناد القرض قابل للتداول ؟

نعم اسناد القرض قابلة للتداول في أسواق الأوراق المالية وفق قانون الأوراق المالية النافذ.

5- ما هي القيمة الاسمية لسندات القرض ؟

تصدر سندات القرض بقيمه اسمية واحدة، وتصدر شهادات اسناد القرض بفئات مختلفة لغايات سهولة التداول.

6- هل يحق لحامل اسناد القرض بيعة ؟

يحق لحامل اسناد القرض بيعة سواء بالقيمة الاسمية أو بعلاوة إصدار آو خصم إصدار وفي كل الأحوال يسدد بقيمته الاسمية بغض النظر أن تم بيعة بخصم أو علاوة إصدار.

7-  كيف يتم دفع قيمة اسناد القرض؟

تدفع قيمة اسناد القرض عند الاكتتاب به دفعة واحدة وتقيد قيمة الدفعة بإسم الشركة المقترضة، وإذا وجد متعهد تغطيه فيجوز في هذه الحالة وبقرار من مجلس الإدارة تسجيل المبالغ المدفوعة بإسم متعهد التغطية ، وتعاد حصيلة الاكتتاب في الموعد المتفق عليه مع متعهد التغطية.

8-  من هو متعهد التغطية – مدير الإصدار ؟

الشخص الاعتباري الذي يمارس إدارة إصدارات الأوراق المالية وتسويقها نيابة عن المصدر  حيث كان يعرف متعهد التغطية وفق قانون الأوراق المالية رقم (23) لسنة 1997 وتعديلاته والتي تم إلغاءه بموجب قانون الأوراق المالية رقم (76) لسنة 2002 بأن متعهد التغطية هو الشخص الذي يشتري أوراقا مالية من مصدرها بهدف تسويقها .

9-  ماهي أعمال مدير الإصدار؟

1- إدارة إصدارات الأوراق المالية وتسويقها نيابة عن المصدر.

2- إعداد النشرات والقيام بجميع الدراسات والإجراءات اللازمة لاصدار الأوراق المالية

وتسجيلها وتغطيتها.

3-  يمارس مدير الإصدار أعمال تغطية الإصدار بموجب اتفاقية تغطية تبرم بينه وبين الشركة المصدرة.

4- بموجب الاتفاقية يعمل نيابة عن المصدر(الشركة) لتسويق الإصدار المطروح وما يتصل بذلك من نشر بوسائل الإعلام.

5- يتوجب على مدير الإصدار الالتزام بما يلي:-

أ- بذل العناية:-

حيث يبذل أقصى جهد لجذب مشترين للإصدار المطروح دون إعطاء أي تأكيد أو التزام ببيع كمية معينة من الأوراق المالية المنوي إصدارها.

ب- تحقيق غاية:–

حيث يبذل أقصى جهد لجذب مشترين للإصدار المطروح مع التعهد بشراء جزء أو كل الأوراق المالية التي تم إصدارها وبالسعر المتفق عليه بموجب اتفاقية التعهد بالتغطية الموقعة بين مدير الإصدار وبين المصدر(الشركة).

6- يتوجب على مدير الإصدار عند إعداد نشر إصدار اسناد القرض الالتزام بالأمور التالية:-

أ-   أن يحصل على التعهدات اللازمة من المصدر(الشركة) بأن جميع المعلومات التي يحصل عليها صحيحة ودقيقة ومكتملة.

ب- إظهار جميع المعلومات التي يحصل عليها من المصدر في نشرة الإصدار, ويلتزم المصدر أن يقوم بتزويد مدير الإصدار بأية معلومات جوهرية وأية تعديلات جوهرية تطرأ على المعلومات, بما في ذلك البيانات التي تتضمنها نشرة الإصدار خلال فترة الاكتتاب.

لقراءه بقية المقال حمله من هنا :

اسناد القرض Corpororate Bonds